Коди Бэнкс — обычный американский подросток, чья жизнь кардинально меняется, когда тайная правительственная организация вербует его в качестве агента. Выбор падает на него потому, что для миссии нужен человек, который выглядит безобидно и может долго оставаться в тени — идеальный кандидат на роль шпиона в школе.
Восемь лет прошло с тех пор, как Скотт Кэлвин неожиданно стал Санта-Клаусом, и за это время он отлично освоился в своей новой роли. Однако даже у самого доброго волшебника бывают обычные человеческие заботы. Накануне нового Рождества герой обнаруживает, что его сын Чарли, оставленный без должного parental контроля, сбивается на путь хулиганства.